觀點網(wǎng)訊：2月16日，中國奧園集團股份有限公司發(fā)布公告稱，賣方明興有限公司（中國奧園全資附屬公司）與買方已訂立該協(xié)議。賣方有條件同意出售，且買方有條件同意以現(xiàn)金代價2.56億港元購買待售股份。買方集團為Best Discovery International Limited、南粵星橋、星橋香港、眾鑫國際、南粵股權投資基金、南粵基金、南粵城發(fā)。

據(jù)觀點新媒體了解，根據(jù)招標文件，投標期為2022年12月5日至2022年12月19日（首尾兩日包括在內），接受期則為2022年12月19日至2023年2月19日（首尾兩日包括在內）。有意向的投標人可根據(jù)招標文件所載程序及要求，于投標期內遞交標書，并須在遞交標書時以本票形式向賣方支付初步按金500萬港元。

倘標書獲接受，所隨同提交的本票將兌現(xiàn)作為購買待售股份的初步按金。所有其他本票在接受期屆滿后十四日內退還給未中標者。中標人將成為待售股份的最終買方，而賣方將于接受期結束時或之前以接受函通知該中標人標書已獲接受。最終買方應在接受函日期后五個營業(yè)日內簽署買賣待售股份的正式協(xié)議。

(相關資料圖)

賣方于投標期接獲一份標書，乃買方于2022年12月19日遞交。經(jīng)考慮買方提出的購買價款2.56億港元及買方集團的投資經(jīng)驗和財務資源后，賣方于2023年2月15日接受買方標書，訂約方繼而訂立該協(xié)議。

緊隨完成后，假設自本公告日期起至完成期間，已發(fā)行奧園健康生活股份總數(shù)未有變動，買方及賣方將分別持有目標公司全部已發(fā)行股本的29.9%及24.68%。

因此，買方將成為目標公司的單一最大股東，而賣方連同中國奧園將不再為目標公司的控股股東，但仍為目標公司的主要股東。目標公司及其附屬公司將于完成后不再入賬列作集團的附屬公司。

根據(jù)買方集團提供的資料，經(jīng)考慮招標文件的條件及相互商討后，南粵城發(fā)及星橋香港于2022年12月16日就收購待售股份及投資目標公司訂立合作協(xié)議。南粵城發(fā)及星橋香港通過買方合作收購賣方待售股份，南粵星橋進行內部重組。

待重組完成后：眾鑫國際及南粵股權投資基金成為南粵星橋的有限合伙人。眾鑫國際占南粵星橋總資本的60%，南粵股權投資基金占南粵星橋總資本的40%；南粵股權投資基金由南粵城發(fā)在中國設立為有限合伙企業(yè)，以及由南粵城發(fā)（作為普通合伙人）管理的股權基金；星橋香港仍為南粵星橋的普通合伙人，由眾鑫國際和南粵股權投資基金（或其全資附屬公司）分別擁有60%及40%。

預期奧園集團將從出售事項實現(xiàn)估計虧損約4476.6萬港元，此乃參考目標集團于2022年12月31日止的未經(jīng)審核賬面值計算，惟視乎最終審核結果而定。出售事項所得款項凈額計劃用于減少集團債項。

考慮到當前市況，董事認為出售事項有利于集團變現(xiàn)在目標公司的部分非地產投資，降低本集團債務水平，有利集團離岸債務重組。董事會（包括獨立非執(zhí)行董事）進一步認為，該協(xié)議的條款及條件（包括代價）乃正常商業(yè)條款，屬公平合理，且符合該公司及股東整體利益。

公告顯示，南粵城發(fā)為廣州南粵基金集團有限公司的全資附屬公司。根據(jù)買方集團提供的資料，南粵基金是為放大政府財政資金杠桿效應、激活社會資本投資、推進產業(yè)轉型升級、促進社會經(jīng)濟發(fā)展而成立的國有創(chuàng)新型基金管理平臺，是華南地區(qū)政府投資基金先行者和產業(yè)金融創(chuàng)新領軍者。

關鍵詞： 目標公司 股權投資 中國奧園